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最近虚拟货币暴跌,其中比特币从4月14日年内最高价64,374.0美元下跌到现在的38,070.00美元,跌幅高达40.7%。比特币的命运和国内那些被机构爆炒的抱团股一样一样的。早在2月底的时候,本号文章【有人说是忽悠,有人说将被广泛接受!你怎么看?】里面阐述了比特币的逻辑,同时告诫过大家:普通小老百姓别去买比特币。目前市场上有的人将虚拟货币暴跌归结为鹰派美联储,这种想法是比较幼稚的。如果说国内资本市场存在庄股是因为监管不到位,那么虚拟货币市场遵循的就是赤**的丛林法则。用经济学和金融理论去分析暗箱内的虚拟货币是件很愚蠢的事情!
近期国内外大宗商品全线暴跌,周期股上游企业回调。具体表现在黑色弱于有色、有色弱于原油。我国对黑色系商品钢铁、煤炭,但对铁矿石影响稍弱;对于有色金属和能源的影响力则极小。黑色系下跌这么快的主要原因还是在于国家宏观调控;有色系的下跌则是因技术性回调,以及美联储偏鹰派的议息会议;油价下跌则受伊朗地缘局势缓和影响较大。考虑到我国工业和房地产投资需求较大,钢铁不会就这样一蹶不振的!
同一件事,有的人只能看到风险,有的人却能看到机会。全世界各类资产都是联动的,上游工业原材料价格上涨,必然会降低中下游企业的成本。机械类企业营业成本中,原材料成本占比约在60%-80%,其中钢材作为直接投入原材料约占比15%-20%,因而近期上游原材料价格下跌对高端装备和机械概念股是个利好。数据显示,4月份装备制造业和高技术制造业同比分别增长13.1%、12.7%,两年平均分别增长11.2%、11.6%。
盘面上看今天各大指数依旧是弱势震荡,上证指数小幅下跌,运行于5-20均线之间;深证成指和创业板指则在5日均线之上。在上周末和本周初强势突破后,这两天三大指数回落,进攻形态被破坏。市场热点散乱,缺乏持续性上涨的主线机会。目前下跌的将近3000家,上涨的只有一千多家。比较有希望是券商板块总是间接性的向上试探,说明市场存在做多动力。只不过没有强劲的消息面催化,谁也不敢先动手。
板块方面,在顺周期涨势受阻的情况下,今天市场又开始热炒【白酒概念】。昨天某白酒高官提起提价、扩产、同业竞争等这些话题,对今天的白酒起到了一下催化作用。这种催化随着时间推移会越来越弱,建议大家不要去追。此外四月份新能源汽车销量大增,产业链上下游相关板块表现都不错。