“2022崔宸龙跌落‘神坛’”、“年度冠军崔宸龙垫底”……A股市场2022年遭遇开年四连跌,2021年年度公募基金冠军崔宸龙管理的基金也未能幸免。不少投资者困惑:“冠军魔咒”来得如此之快?明星基金经理还能跟吗?
中国证券投资基金业协会近日发布的《全国公募基金市场投资者状况调查报告(2020 年度)》数据显示,截至 2020 年底,全国公募基金场外和场内投资者保持整体上涨趋势:场外投资者总量 67102.9 万,场内投资者总量 2524.2 万。广东、北京、上海聚集全国投资者约三分之一。超六成(63.3%)投资者在购买基金后比较注重长期收益。45.6%的投资者认为,影响中长期投资的障碍是“基金选择困难、需要专业的投资顾问帮助”。
市场瞬息万变,今日之星随时可能成为明日黄花。知名投资人都会遭遇滑铁卢,普通投资者就更难了。近年来,随着大数据、人工智能、云计算在金融领域的应用,数字化金融工具越来越被一些投资者青睐。一家公司在美国上市了系列交易所交易基金(ETF),并以此建立软件平台挖掘市场数据,结合AI算法,选出最有可能跑赢大盘的股票进行投资,结果回报率非常可观,最高的一只发行三年至今收益率近80%。
在国内,使用AI算法进行量化投资也被验证是较为有效的投资方式,在机构投资者中使用较多。AI算法如何赋能普通投资者?能破解基民的“选择困难症”吗?点掌财经执行总裁顾远洋表示,AI算法在金融投资中的应用越来越重要,比如“基金双评分”工具,就是基于对海量数据的建模计算,从而得出基金和基金经理五个维度的评分。普通投资者任意查看一只基金,就可以对其综合实力一目了然。
基金筛选
那么如何在海量基金中做出选择呢?顾远洋表示,除了双评分,科学选出好基金、做买入择时需考虑多方面因素,“基金筛选”功能就很重要了,可筛选的数据颗粒度要足够细,才能满足不同投资者个性化定制的投资需求。点掌财经的“基金筛选”,对基金经理评价数值中有任期平均年化、最大管理规模、选股能力评分、管理经验评分等13个因子可选;基金的筛选因子更有33种之多,囊括了长期回报、短期收益、风险回报率、净资产增长率、成分占比、机构持有比例、回撤、涨跌幅等。
“日光之下,并无新事”,深度学习过往数据的人工智能,往往能够帮助投资者“鉴往知来”,提高胜算。与其跟随明星效应,不如相信人工智能。