近期003航母的新闻让广大网友吃了一波大瓜,其中还有江苏和福建关于航母命名的各种段子快速传播。对应甲午海战中旅顺之战的001辽宁号;对应甲午海战中威海卫之战的002山东号;对应中法马尾海战的003福建号以及未来可能的核动力都表明我们在军工体系中越来越强大的事实。
二级市场军工最近也明显热度再抬升,相比已经涨幅巨大的新能源汽车和光伏,刚启动的军工是否让畏高的投资者有更好的投资良机?我们用大数据统计分析,推演发现一周主力关注度(一周主力关注度:一周资金热度与一月资金热度相比的变化)是判断军工机会风险好方法。
一周主力关注度上升
个股的资金热度变化往往对个股的股价有重大的影响,设定过去一周资金热度相比一月资金热度上升且按照股票评分从大到小选取3-5只股票为条件,选出来的个股大数据计算在短线回测持仓4天最优,具体数据如下图表:
一周主力关注上升策略
来源:阿牛智投
对近一年的统计结果,可以看到采取一周主力关注度增加策略,累计收益率为-26.27%,明显跑输军工主题的累计收益率的6.43%。
一周主力关注度降低
设定过去一周资金热度相比一月资金热度减少且按照股票评分从大到小选取3-5只股票为条件,选出来的个股大数据计算在短线回测持仓4天最优,具体数据如下图表:
一周主力关注降低策略
来源:阿牛智投
对近一年的统计结果,可以看到采取一周主力关注降低策略,累计收益率为75.15%,明显领先军工主题且大幅跑赢一周主力关注增加的策略。
综上,军工热度抬升的过程中,如果贸然追涨一周内资金热度抬升的个股,反而跑输板块的概率较高;若低吸一周资金热度相比一月资金热度下降的个股,则更可能得到好的回报。分析其中原因笔者认为是军工板块行业联动紧密,且受机构控盘为主,更多在板块内部走轮动而非强者恒强,所以低吸埋伏更容易享受到军工赛道的红利。欢迎点赞并转发!
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