中美经贸高级别磋商保持继续,自主可控又将再次成为市场关注的焦点,
今天整理了一份包含国产软件、芯片、5G、军工的名单给大家做参考。
1、国产软件
IT基础设施方面:浪潮信息、中科曙光、紫光股份、同有科技、华胜天成等
基础软件方面:中国软件、浙大网新、中国长城、泛微网络、太极股份等
信息安全方面:三六零、任子行、美亚柏科、深信服、蓝盾股份、卫士通、启明星辰、北信源、绿盟科技等
应用软件方面:用友网络、东软集团、广联达、航天信息、汉得信息、东华软件等
解读:国产软件之所以能取代国外软件,与国产软件近几年自身获得巨大突破息息相关,首先,国产工业软件技术不断增强,能满足企业的各种现实需求;其次,国产工业软件的性价比高,能为我国的工业企业节省信息化成本;此外,由于在本地化和技术集成等方面具有更大的优势,国产工业软件开始逐步取代国外软件已经势不可挡。据悉,我国软件产业产值由2006年4800亿元增长到2010年的1.3万亿元,特别是民族软件企业,借助推进软件正版化工作,发挥国产软件的性价比优势,打破了国外软件一统天下的局面,形成了金山、CAXA等一大批高水平的民族软件企业。
2、国产芯片
解读:中兴事件后,中国政府会疯狂加强对电子元器件行业的投入。除了砸钱以外,还有更多的政策扶持。中国对民用电子元器件行业大规模投资是近十年内才开始的,之前经济实力不足,实在没钱投那些天价的工厂。而近些年来的投资,非常有针对性。2017年全球电子元器件的总市场是4000多亿美元,中国占了一半多,约2300多亿美元。长江存储的投资额是240亿美元,紫光南京DRAM工厂投资额是105亿美元。紫光控股了长江存储。目前,长江存储的产能只是三星的一个零头,技术上也比三星落后一代(三星目前在量产64层堆叠,明年将量产96层堆叠,而长江存储今年刚量产32层堆叠,明年将量产64层堆叠),但是,三星已经无法再控制闪存的价格了。更何况紫光的胃口不止一个长江存储,紫光规划在南京和成都各再建一个3D NAND Flash工厂,总投资500亿美元。现在很多企业都看好投资芯片封装厂甚至晶圆厂,打造自己的品牌。这是行业底层的动力!我相信,在政府,投资人和行业底层的共同推动下,我国的电子元器件行业将在未来几年疯狂发展。
3、5G
解读:今年以来,资本市场围绕5G行业应用已经出现了多轮投资热潮,重点方向包括超高清视频、边缘计算等,而云游戏、AR/VR也是市场的关注点。中国联通也在近日发布了八大5G行业应用场景,包括“5G+无人驾驶”、“5G+智慧环保”、“5G+工业互联网”、“5G+智慧港口”等。在业界看来,5G的希望在于应用,5G的成功一定是商业模式的成功。据信通院测算,预计5G在2020-2025年,将拉动中国数字经济增长15.2万亿元。目前运营商在各个地方启动的5G行业应用更多的是示范性质,尚未带来真正的收入,运营商也正在探讨5G应用将采取何种商业模式,新的商业模式将不再是过去针对流量进行收费,未来可能按照使用人数、收入分成等模式进行收费。
4、军工
飞机:中航飞机(战运战轰、C919)、中直股份(直20)、中航沈飞(歼15);
芯片自主可控:四创电子(中电38所)、国睿科技(中电14所);
装甲车辆:内蒙一机;
解读:2019-2020 年将是军工集团资产证券化的加速时期,考虑到军工板块行业基本面景气度持续较高、改革加速及板块估值位于近三年底部,军工行业进入到中长期配置阶段。首先,军费作为国家对国防军工行业的基本投入,未来将持续稳定增长,行业长期具备较高景气度,板块周期性较弱;其次,国家在全球新常态下,强军需求凸显,核心装备采购、更新换代加速,训练强度及频率提高导致装备损耗加快,需求端推动行业加速发展。