换手率代表个股的交投活跃度,可以说换手率是行情的温度计,通俗的讲换手率较小,说明该个股交投低迷,但也要有几个方面因素区别对待:股本大小、股价位置、市场环境、主力控盘度。
一、换手率是指某一段时期内的成交量/发行总股数100%,这一信息其实包含了大量主力资金和散户资金的博弈情况,可以为后续股价改变提供支持。
换手率分析是成交量分析的重要内容,也是判断多空对比的重要指标;换手率反映投资者买卖股票的频率,数值越大说明股票的流动性越好;反之则说明股票的流动性越差,关注的人越少,成交不够活跃。我们可以看到,庄家进驻的股票,活跃程度远远超过没有资金进驻的股票。
1、股票的换手率越低,表明该只股票少人关注,属于冷门股;反之股票换手率越高,意味着该只股票的交投越活跃,人们购买该只股票的意愿越高,属于阶段热点股;
2、换手率高一般意味着股票流通性好,进出市场比较容易,不会出现想买买不到、想卖卖不出的现象,具有较强的变现能力。但换手率较高的股票,往往也是短线投机性较强,股价起伏较大,风险也相对较大。
二、通过换手率我们可以做什么?
1、寻找热门股,属于热门股的有效指标之一便是换手率,换手率高,股性趋于活跃,我们可以在每日收盘后对换手率进行排行,观察换手率在6%以上个股。
2、关注股价情况:所谓量比价先,在成交量先行放大的情况下,股价通常会跟上量的步伐,即短期换手率高,上行能量充足,但如果换手充分股价不涨,应该引起警戒,特别是个股经过大幅上涨之后,出现高位换手的滞涨或者高位空拉,需时刻注意风险。
3、另外主力高度控盘的股票,换手率也很低,表明筹码锁定良好,如果价格再高位放量下跌后出现反弹,但就是不放量有效过前高,表明主力前期放量的位置具有洗盘震仓的性质,这里一定要强调是有效且不放量,一般这种股票后市还有大涨;换手很低还涨,多是股价上涨期,说明主力控盘能力较强。
4、中长线主力运作个股,考量个股盘面活跃度需要借助换手率判断,有些个股换手率很低,但是股价始终会上涨,这样盘面特征表示有中长期主力运作,类似这样的个股就具备非常强的持续性,风险非常小。
需要注意的是大盘股的换手率多少情况也较低,或出现极端行情也会出现个股休克的低换手率,一定要根据当时的市场环境、股价位置客观的判断。
有一点是明确的,一波上涨行情是需要有换手率的放大,但下跌行情不一定需要。
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