嘉宾:丁郦君、张展博
【嘉宾观点】
丁郦君:今天指数的反弹有些超乎预期,因为很多资金是看周K线、月K线图来布局操盘计划的。比如上周是周初反弹,周中冲高而周五时下杀,整体是阴包阳的周线图,出现这样的图形很多大机构大资金是不愿意入场的。但是今天一开盘,市场的反应还是出乎意外的,在煤炭基建等周期股的带动下指数直接反弹,而且这些板块中很多机构是没有仓位的。很多资金在上周五从白马股离场后才开始在周期股建仓的。对于周期股的行情还需要再观察,因为很多大宗商品的行情并没有反弹,所以这波周期股票的反弹和实际大宗商品的价格关系不大,可能是有一些国企改革的因素促使了反弹,所以反弹的高度会比较有限要谨慎一些。
丁郦君解读北上资金
丁郦君:再看北上资金的情况,北上资金一直在流入,上周五流入21亿元,而今天买入金额已经超过40亿元。MSCI第三次扩容即将来临,据测算还会给A股市场带来300-400亿美元的增量资金。因此市场的下跌空间不大,同时反弹的空间也被限制住,因为在这个位置周期股开始启动机构属于建仓期无法直接拉升,所以目前位置比较尴尬。因此现在的行情就是不上不下,12月份也是以震荡为主。上周五医药股领跌,但是医药股和国外的医药股对比,相对来说规模较小还是有很大发展空间的,可以选择一些研发费用投入较大的医药股进行价值投资。
张展博解读市场走势
张展博:对于指数不用悲观,上周五出现大阴线今天出现小阳线,大家不要简单的认为就是孕线会继续下跌。实际上指数近期在2860附近会有很长时间的多空争夺,会反复确认年线的有效性。因此在这段时间内,指数实际上就是真空期,因此很多个股会有所表现。例如前期有“鼎”字的个股和近期将要启动的“长城”系,这样都是有资金集团去操作的。
【干货技巧】
破净股价值修复技巧
张展博:其实在上周就提到,近期看好有色金属板块,包括钢、钴、锂、铜等金属。今天果然有色金属和钢铁板块集体大涨。钢铁板块的逻辑很简单,今天涨停的钢铁股都有一个共性,就是都跌破了净资产了已经。一旦跌破净资产就会出现报复性反弹。钢铁实际上已经是淘汰的落后产能,一直都是供给大于需求,今天所有涨停的钢铁股都是在回补净资产。钢铁板块从供给需求角度来看,实际上就是一两天的短暂行情,本质上就是做价值修复,净资产价值回归。例如安阳钢铁,净值产是3.48元,而最低跌到2.16元,所以这几天的行情就净资产回归的套利模型,一旦反弹结束就要及时离场。
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