V型攻防大转换后的热点猜测 0802
---大盘收复年线后会怎么走?
---白马股反弹仅仅是反抽吗?
今天上午10:09分为分水岭,出现了V型攻防大转换,也就是成长板块与消费板块开始神仙打架,权重蓝筹板块联袂反击,回答成长行业分析师的问题:你算老几?!
今天早盘盘中有私募朋友想当然地说:“白马股是反抽”。
我当时回答说:
“我觉得,这个位置对很多白马股,回踩到平均合理的平衡位置,可以做震荡,而不一定是简单的反抽。
希望今后有混搭的局面出现,就是成长股里面保留真成长的,白马股里面保留估值已经修复的,这是最健康的。”
这里面,实际首先需要回答一个问题:年初的时候,这批白马股高估还是低估了?
当时但斌等大咖说是牛市刚开始,牛市的起点等等,我们认为是高估了,至少平均高估了30-50%,有些高估了100%。
事实证明,到现在位置,不要总是眼睛盯着消费白酒,你看看恒力石化、三一重工,市值跌掉一半,也就是50%,你怎么就认定是反抽?!所谓反抽就是下跌中继,也就是还要下跌20%,那么言下之意,从年初算起,白马股需要跌去70%才算合理吗?
事实上,年初的抱团是在权重蓝筹,现在也是一种抱团在四剑客。一个正常健康的市场,不能在业绩没有明显的衰*时,行业龙头的低位没有被证伪掉时,不可能一种板块市盈率可以超过百倍的疯涨,另一部分板块却可以回撤50%-70%。
当然,这种攻防大转换的界限不会一清二白的,一定是双方都向一个逻辑靠拢:“真成长,好估值”。
所以,我希望今天是这个愿望的开始。
就大盘指数上而言,收复“大线”失地,是必须的。但是收复过程也不会是一帆风顺的。
比如,很多人周末在看今天下跌,2次探底。但是我觉得,上证50、A50等蓝筹指数,是可以去尝试收复500天线的,而上证指数,也是可以去收复年线的。今天沪指收复了年线。
就K线形态上讲,实际沪指、沪深300,今天才刚刚把27日大阴线收复,是一种变形的4阳作客。上证50是做了一个W形态。
而短线讲,今天沪指刚刚反弹触摸10天线,因此,短线明天是可能出现冲高回吐消化1-2天的,随后再去尝试0.5分位3500点附近的真正阻力。
风口顺序:
上午:(盐湖提锂、储能输配电)、整车、工程机械、光伏茅、锂电茅、稀土茅、锂矿、军工、券商茅、参股酒企、茅台反抽、白酒、食品、化工、证券+招商银行
下午:智能机器/制造/工业互联、白酒、铜业、飞机链、整车、信创软件、
板块涨幅:盐湖提锂、发动机、军工、工程机械、白酒、云PC、航空、酿酒、大众系、整车、宁德系、PVDF、工业互联、6G等
板块跌幅:电工钢、螺纹钢、MCU、半导体芯片、华为链、苹果链、铁矿石、煤炭、钢铁、矿产
涨跌家数比 3507:824 (中午3165:1137)
涨跌停家数比119:18 (中午68:16)
今天也不能说四剑客全面溃败,还是有很多在温和的消化状态,包括盐湖提锂、PVDF等,甚至新能源整车依然在冲高等。
午后开盘不久,智能机器/制造/工业互联,这个序列的板块是联袂反弹冲高的,你很难仅仅把它们归结到是工业互联,有些部不“互联”的,就是机器制造。但是也是算符合产业升级大方向的。
而今天调整的有些芯片光刻胶等,那倒是需要问自己:你算老几?!
我不太喜欢媒体喜欢总结的语言:高低位切换,也就是说,今天是高位跌了,低位涨了。因为,它掩盖了,如果低位是绩差股、垃圾股,还是希望它们永远不要切换起来。
相反,如果真成长的,即使在高位又何妨?即使今天回撤消化一下,后面还会慢慢走趋势。但是如果是伪成长的,也就是不是切换那么简单,而是可能该歇歇的位置到了。