四月的第一天开了个好局。隔夜美股三大指数平均涨幅超过3个点,亚太市场也涨嗨了。韩国股市大涨8%,日经涨5%。相比之下,A股还是比较稳重,高开以后全天都是横住的,没有像日韩市场那么兴奋。除了科创50涨超3%,其他主流指数都在1%出头。老毛看到,有些股友心里比较酸,为什么A股没有外围那么兴奋呢?市场仅仅是收复了昨日跌幅,没有带来什么积极变化吗?可能跟你想的不一样。最后会告诉大家一个好消息。

从三个因素来理解A股格局:
一个是我们自己主动的调控在把握A股节奏。而冲突只是外因,对我们的实质性影响没那么大。冲突趋缓对我们的提振也就没那么大。我们的目标是要慢下来,稳下来,而不是暴涨暴跌。大家也没必要酸,波动越大,散户越容易当韭菜。
二是A股则是内资主导,120多万亿的总市值中,外资仅有3万亿左右。日韩股市则是外资主导,受地缘政治影响大,对国际资本流动也非常敏感。从资金全景图来看,今天的A股市场主要是机构主导的,基金、北上高控盘最积极。也不难理解,隔夜美股科技股大涨,机构在长时间压抑后需要快速拉高资产净值,今天大涨的科技、医药都是机构重仓的大本营。而汇金、证金、险资等政策性资金还是以稳为主。极低控盘代表的散户盘涨幅不到1%,今天是比较谨慎,说明市场的反复震荡还是把不少朋友搞怕了。

三是外围引发的短期情绪性影响。目前各种消息错综复杂、扑朔迷离,3月31日,伊朗宣布将中东地区与18家美国高科技公司相关的机构列为“合法打击目标”,其中包括苹果、谷歌、特斯拉等知名企业。布伦特原油涨近5%。而特朗普在我们半夜时间又松口了,表示美国可能会在两到三周内结束对伊朗的军事行动。他还说,美国不用对霍尔木兹海峡负责。伊朗总统表示,伊方愿在诉求满足前提下结束战争。昨天晚上,中巴双方发表关于恢复海湾和中东地区和平稳定的五点倡议。好消息似乎比坏消息多一点。

老毛梳理了特朗普政府近期对伊朗军事行动的最后期限,发现这个家伙说话完全是大嘴巴,先是设立期限严厉恐吓,然后在期限还没到期的时候自己找理由不断推迟期限。每当油价大涨的时候就开始松口。
最新信息是,特朗普将于美东时间4月1日21时发表全国讲话,就伊朗问题发布“重要更新”。这个时间就是北京时间4月2日9点,也就是明天A股开盘前的半个小时,明天拭目以待了。在老毛看来,像中东这样的地区性冲突,其根源是长达数千年的文明与历史纠葛,远非一朝一夕能够平息。因此,降低烈度是大概率,但期待冲突即刻风平浪静是不现实的。更可能的走向是冲突的长期化与僵持,各方只是努力避免触及“再平衡”的极限。
后市怎么看?
老毛中午直播时说,我们正处在一个“春天”的大环境中,虽有“倒春寒”,但无需恐惧。应对是必要的,但对我们自己的信心更需坚定。我们的市场正处在主动调控、为长远健康发展铺路的阶段,而我们每个人,也应借此机会,清理自己的认知,为未来的“慢牛长牛”做好布局。
最后告诉大家一个好消息,从老毛的独家数据来看,周三盘后,市场趋势由空转多。老毛之前跟大家说的“三个钱包”,其中的趋势性钱包可以将仓位从防御状态调整至积极。认为老毛靠谱的朋友,评论区继续打“靠谱”。

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