昨夜美联储维持利率不变,但刮了一个月的“芯片风暴”威力依然不小。隔夜美股费城半导体指数大跌超过5%,韩国综指在连续两天暴跌熔断后今天又跌1.23%。据说韩国散户已经炸了,昨天花圈摆满国会,只为祭奠“被割的账户”。韩财政部长都出来道歉了,承认推出个股杠杆ETF考虑不周。我们比较一下,当时为限制资金外流美股,我们管理层采取的拆弹措施是关闭港资券商的资金新增,结果怎么样,两地监管能力大家都会有判断。

但这场始于芯片的跨境传染,也让A股也无法独善其身。几个科技权重周四又大幅调整,“易中天”概念平均跌超10%,中芯国际、工业富联都跌超6%,它们一跌把指数都给砸下去了。科创50跌超5%,创业板指跌近4%。中证500和深证成指也跌近3%。老毛6月以来都在一直提醒大家不要去赌芯片,观点在以往文章中都可以追溯,回过头来看,大家说说老中医能不能让你感到靠谱?

对于今天的调整也不要大惊小怪。老毛昨天文章末尾已经预言,“老登赛道已经多日复苏,短线有可能回踩,这也是正常的,大方向不变”。周四上涨的大方向依然是老登,具体有所分化:酒类、商用车、银行等继续上涨,医药、乳业、电力、家具等休息了。为什么老毛要提示有可能回踩?我的情绪大数据显示,周三盘后风险指数大幅提升。今天来看是这样吧?近七成股票下跌,一半公司的跌幅超1.16%。这样的马前炮,让大家给老毛点点赞可以吗?

后市怎么看
今天召开重要会议,中央发话了,深化资本市场投融资综合改革,提升资本市场韧性和信心。最近上面密集喊话是不是有种熟悉的感觉?虽然市场还在震荡,但这个时候不应该悲观了。老毛坚信美好正在来的路上。

从最新数据来看,7月29日,A股融资余额已经回落到2.6万亿了。7月17号,老毛文章做过预判,我说虽然两融余额已经十连降了,但2.8万亿存量规模仍然不低。我当时预计融资要到2.6万亿,其中的2000亿,都是市场空头的力量。周四的融资数据出来以后,估计要回落到2.6万亿之下了。这就意味着4月8日以来芯片行情积累的杠杆风险,已经接近尾声了。
这个时候,不意味整个市场会马上起来,但越来越像倒车接人了,保持乐观很重要。各路资金的组合拳也正在发力。周五晚上19点是老毛的闭门会,关于七月行情的深度复盘,以及八月预期,老毛准备了一份长研究,总结过去,展望未来,明天晚上我们详聊。
