政治局会议是月度会议,一年12次,但惯例上只有4、7、12月三次会固定详细讨论经济问题。今年在疫情的特殊情况下,2、3月两次会议也对部分经济问题稍有描述, 从最近的国常会透露出的信号来看,笔者认为未来有三个板块可以作为中长期布局的机会。这几个板块未来几天,笔者会逐一从逻辑到产业链到个股,给大家一一分析。
一 、强烈看好新能源汽车的逻辑
1) 基于环保和能源安全双重考虑,发展新能源是大势所驱。
随着对全球气温的上升,各国政府对环保的重视,发展新能源也是降低碳排放、提高环境质量的必然要求。另外,我国是全球第一大油气进口国,2018 年进口石油达到 4.6 亿吨,对外依存度达 72%;天然气对外依存度为 43%;我国对能源安全风险的担忧继续上升。根据公安部数据,2018 年中国载人汽车保有量达到 2.4 亿辆,其中小型客车突破2 亿量,是汽油消耗的主要源头。大力发展新能源车是降低石油消耗,提高环境质量的重要举措。最为关键的是,2019 年中国电动车销量达到 120.6 万辆,在整个汽车总销量中占比 4.65%左右,占比非常小,市场空间巨大。
2) 全球各国政策为新能源汽车保驾护航。
以欧洲为例,欧洲地区是仅次于中国的全球第二大新能源汽车市场,2019 年共销售 56 万辆电动乘球用车,占全球 27% ,2019 年 4 月,欧盟发布新的碳排放目标,提出到 2025 年碳排放较2021 年下降 15%, 为 约为 81 g/km ,这一目标只有通过大力发展新能源汽车才能实现。
其中,德国计划在 2021-2025 年将插电式混动车型补贴金额由 0.3 万欧元逐步提升至0.45 万欧元,针对价格高于 4 万欧元的纯电动车,补贴增加至 0.5 万欧元,并计划在 2030 年前建成 100 万个电动汽车充电站。
另一方面,国内,4月7日,全国政协副主席、中国科协、规划咨询委员会主任万钢在北京主持召开《新能源汽车产业发展规划(2021-2035年)》咨询委员会会议,工信部副部长辛国斌新能源汽车产业发展规划(2021-2035)即将发布,将进一步放宽新能源车企及产品准入门槛。政府加大对新能源汽车产业的扶持力度也在预期之中,国内新能源汽车产业链生产销售将逐步恢复。
整体而言,笔者认为新能源汽车渗透率的快速提升已经不可逆转,新能源汽车巨头公司已经悄然改变整个汽车生态,这或是汽车行业前所未有的大变革,其中必然蕴含着巨大的机会。所以笔者建议投资者密切关注新能源汽车产业链。
3)新能源车产业链龙头个股已然爆发
新能源汽车产业前期经过了高速发展,优胜劣汰,现在格局日渐清晰。从份额看,动力电池/正极/负极/隔膜/电解液 2019 年 CR4分别为 77%/28%/75%/61%/67%,行业格局明晰。相关细分领域已经出现头部企业,并且具备全球竞争力,例如,恩捷股份、璞泰来、三花智控等在相关领域已经是具备全球竞争力,正在加速向海外客户供应。
所以笔者建议投资者关注新能源车产业链的龙头个股,也可也做个组合,配置两至三个细分领域的龙头股票。
这里笔者已经给一些投资者朋友准备了一个组合和这个行业的几只龙头个股。有需要的朋友请先关注或扫下方的二维码关注“点掌财经”公众号,然后在点掌财经公众号发送数字620,按提示马上查看。
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