来源:丁郦君
20-08-17 08:27
主线军工的大涨果然出现消息面的支持:8月15日中国航天科技集团公布:中国航天科技集团有限公司五院召开宇航系统总体重组暨改革单位成立大会。
国企改革
本次改革通过重组钱学森空间技术实验室、总体设计部、通信与导航卫星总体部,组建遥感卫星总体部,进一步优化宇航业务体系,加强总体能力提升,打造“一个创新中心+两类总体单位”的顶层架构。
从公开信息看,五院是中国北斗卫星导航系统的主承包商,现拥有两家A股上市公司:中国卫星和康拓红外!本次五院宇航系统总体重组,可能对中航系产生影响!没有看错,航天科技集团的改革对中航系影响更大!
上图为中国航天科技集团旗下拥有8个技术研究院。不知大家有没有发现航天系公司股价长期表现较为一般。如果对比中航系得表现差距明显。

三个可惜
对于军工笔者有3个可惜:一、上图中的航天工程是笔者近期挖掘的低位补涨福利,很可惜表现一般;二、中航沈飞军跟踪多年,完全规避了本轮上涨;三、工院所改革谈论很多年,记得笔者多年前写了份年度预测,当时撰写的就是军工主题!很可惜,当年行情没有表现!其实,一点也不可惜,因为功力不够。
军工板块的周期
虽然军工认同度很高,但常年没有行情原因是财报怯弱,当年笔者研究中航沈飞时总是奇怪毛利如此之低,后来发现是“特殊原因”制约了财报表现。其他军工企业大多有此财报问题,但股价涨不涨一方面和利润有关,另一方面还和情绪有关。
军工本轮行情从初期的情绪演绎到谈基本面了,比如军工院所改革终于回到逻辑层,已经有机构开始预期十四五战斗机换装带来的业绩腾飞!
看不懂-有点高-再高一点-业绩落地-估值高点的轮动看,目前处于再高一点的节点上!
今日福利包并不在军工,而是防守反击的消费和海南概念。看看本周机会
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