节目嘉宾:赵志军、马敏
赵志军认为今天是一个非常重要的时间窗口,在这样的时间节点上市场收了一个很好看的红盘。基本上现在市场的走势是非常稳健的。而且更重要的一点就是创业板指数创了2440点以来的新高。特别是今天春节之后,创业板走势上形成了一个顶,今天收盘的时候这个顶很顺利的冲过去了。这说明当下市场结构性的牛市行情特征非常明显。
赵志军:结构性牛市特征明显!
回顾整个上半年的行情,指数上攻一波之后回拉,最后再是一波稳稳地上升。这样的行情特征接下来无论是在七月份还是八月份可能都会延续。而且接下来非常重要一点就是围绕业绩这个点展开行情。实际上今天芯片板块的整体上涨核心也是业绩预期较好。整个芯片行业的景气度非常高,部分上市公司发布的中报业绩也是出现了大幅的增长。
亮亮:对当下市场表现怎么看?
马敏认为今天创业板指数不仅是创下了新高,最主要的是它在创新高的过程中是缩量的。这说明创业板上面的套牢盘实际上并没有那么大,所以他最终也是很轻松的站上了新高位置。实际上无论是创业板指数还是上证指数,他们的低点都是在不断的提高的,现在创业板指数创新高也是为上证指数做了一个领先的效应。
马敏:七八月份的核心逻辑解密!
创业板这次突破虽然是缩量的,但是相比于它上一次新高时候的量能,这次量能还是相对较大的。从这点也能看出来目前的市场依旧是保持着原先上涨趋势的状态。板块上现在呈现的是普涨的状态,大小板块都有动。这表明市场预期现在已经是比较一致了。而且马上就是七月一号了,市场大的风险也是不存在的。也就是说指数没有大的问题,接下来重点围绕业绩、围绕盈利这个逻辑去做梳理。
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节目嘉宾:瞿才文、黄宏飞
瞿才文认为指数在昨天如果挑战3630点,那可能是一个比较好的时间节点。但是整个市场的主流资金当下没有往上打的意愿。而且现在不仅是月底,还是年中,资金面往往这个时候都会比较紧张。所以接下来我们重点要关注的是二十天线。明天如果指数跌破二十天线,那么指数接下来很可能又会回到3503点到3630点这个箱体做震荡整理。
瞿才文:二十天线接下来很关键!
创业板指今天在权重板块的带动下是高开,但是高开之后还是低走了。从整个图形上看,创业板指数现在也是临近上方高点3476点。既然这次没有突破,那么接下来创业板指很可能会是在高点位置附近继续做来回震荡整理。我们在判断创业板指数的时候,最主要的就是其中的宁德时代以及一些医药权重股的判断。总的来说我现在是偏谨慎。
于静:对当下市场的风格怎么判断?
现在盘面上出现了很有趣的现象,昨天涨的板块或者个股今天基本上是领跌的。实际上每两三天都会出现这样的现象。这就是当下市场的一种规律,你如果能够熟悉这种规律,那么你就能够知道如何应对当前的市场。也就是说当下不需要对指数很悲观,随便指数怎么折腾,我们的重点始终是聚焦结构性的机会,做一些低吸。
黄宏飞:市场面临两难境地!
黄宏飞认为市场反弹到半分位的时候就已经开始出现比较明显的分化了。在拉高之后现在市场又回到了出现分化的位置。实际上整个六月份活跃的资金主要还是来自场外的增量资金,场内的资金并没有出现明显增量。所以现在依靠场内的资金很难支持指数往上形成趋势性行情。但是另外一方面因为基本面是向好的,那么也不支持市场向下出现较大幅度的调整。所以我们在这里对市场的定调就是震荡格局。
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节目嘉宾:房光明:楼晟
房光明认为当下市场的热点切换比较明显,上证指数也是在走一个横向整理格局。但是上证指数在3600点位置的防守力道还是很不错的。对于创业板指数我们是用四个字来形容的:一骑绝尘。虽然六月份只有两个交易日了,但是创业板指数新高在即,再创辉煌的可能性依旧存在。总体来说指数层面无忧,市场仍旧是维持在持股阶段。
房光明:热点切换下指数依旧无忧!
个股机会现在是属于精彩纷呈。指数虽然没有很大的波动,但是市场的赚钱效应依旧维持的不错。今天总的上涨家数是两千两百多家,下跌家数只有一千九百多家。而且在上涨家数中涨幅超过三个点的家数有六百多家。所以现在市场的赚钱效应不错,大家可以积极构建自己的策略。
于静:对当下市场的热点怎么看?
操作上现在切忌追高。无论是医药板块还是农林牧渔板块,包括今天以猪肉板块为核心的崛起,这都是符合低位超跌之后的板块翻多逻辑。如果明后两天这些超跌板块能够有一定的持续性,那么不仅市场的赚钱效应会比较好,更多的是市场的板块机会可能会切换到低位。那么现在刚刚启动的低位板块的波段机会可以参与。
楼晟:重点是机构和游资共振方向上!
楼晟认为无论是行业属性还是板块的体量,现在市场都是向着更微观、更偏向于上游的方向去发展。相对低位的或者说是之前下跌之后有反弹需求的板块基本上已经是轮了一遍,但是市场的做多力量又比较顺手,所以他们基本上把火力聚焦到上游更加细分的领域或者说是体量比较小的方向上了。这个时候量能难以释放,指数无需关注,重点要放在机构和游资共振方向上。
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节目嘉宾:严秀丽、王亮
严秀丽认为当下市场有两个特点。第一个就是本周时间指数已经是把端午节之前的那段下跌全部覆盖掉了。指数再一次的站上了三千六百点的上方。第二个特点就是市场现在仍旧是不断地有增量资金进场。今天北上资金是净流入了将近一百五十亿,流入幅度非常大。而且整个市场上面的热点轮动跟我们市场的增量资金涌入是密切相关的。也就是说当下市场的活跃度实际上是非常好的。
严秀丽:当下指数有两大特点!
指数在二季度的时候是一个区间震荡格局。这个区间是在三千三百点到三千六百点。进入到三季度之后我们仍旧认为指数会是一个震荡的格局。但是相比于二季度,指数的重心会逐渐的往上移。最终指数可能会在三千四百点到三千八百点这个区间震荡。也就是说前期指数的高点3731最终会在三季度突破。而且三季度机构性的机会也会层出不穷,不会比二季度少。
于静:对当下指数的表现怎么看?
创业板指今天虽然是领涨各大指数,但是它今天的量能稍微有点欠缺。不过从周线的级别上看创业板指数现在仍旧是向上的走势没有改变。在这种情况下上证指数可以一直保持关注。其中我们的关注点在于七月中旬创业板指是否能伴随着量能的放大突破3476点这个高点。
王亮:接下来指数的关键就看下周权重表现!
王亮认为指数再一次的站上了3600点,再往上就是3631点了。这个位置有着几万亿的套牢盘。今天盘面上是银行、券商、周期股这些大权重在拉指数。那么下周我们比较关注的就是这些权重股是否会继续拉指数,而且伴随着成交量的放大,让指数突破甚至是站稳3631点。如果是这样,那么后面的行情就会大一些。但是如果只是在3630点附近做震荡的话,那么市场风格可能还是会切换到炒科技、炒题材上去。
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节目嘉宾:张心朔、瞿才文
张心朔认为当下市场最明显的一个词就是分歧。指数全天的振幅都比较窄,只有二十个点左右。第二个特点就是板块分化。当金融权重股拉升的时候白酒调整,等到金融权重股开始回落之后白酒又开始反弹。这种权重板块和之前抱团的板块走势完全相反的过程也是体现了市场的分歧。一方面市场上有做多的资金,但是拉一波之后就停下了,他不会以权重为核心冲击关键支撑位和压力位。但是另一方面无论龙头股还是二三线的个股出现调整之后,又会有资金在关键点位做多。
张心朔市场的最大特点是分歧!
指数窄幅震荡的背后是赚钱效应非常差,具体表现是很多的题材高开低走,或者是一日游。其中主要有两个方面的原因。第一个就是临近六月底,现在资金面有一个偏紧的预期。第二个就是临近中报,可能大家觉得中报当中会有一定的机会。但是因为现在市场上没有出现行业的效应,所以更多的可能还是短期利好的刺激,当天涨、隔日跌。而且这种窄幅震荡的局面可能一直会持续到六月底。
于静:对于指数当下的表现怎么看!
现在外围不断地在鹰派和鸽派之间切换。实际上他们现在也是吸取了2008年、2009年的教训,包括2012年、2013年,他们不敢过快的退出当下的货币政策。这对应到市场表现就是外围现在也是一天涨、一天跌,在走势上和我们A股保持一定的相似性。在这样的背景下资金的最好选择就是观望。所以我建议在这个位置降低仓位,等待六月底过去之后再来布局。
瞿才文:两大指数各有特色!
瞿才文认为创业板指数在打到3320点的时候就不能太乐观,现在他的回调也是比较凶的。接下来创业板指的上方位置就是3320点,下方可能就是前期的低点,也就是在这两百点左右的区间做一个来回的震荡。上证指数相对来说要强一点点,而他上方在3580点也是面临着一个比较大的压力。但是很明显现在指数每次要往下跌的时候都会有一双无形的手托住他。所以明白这点后你就会知道,指数往下的空间是极其有限的。
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节目嘉宾:朱琦、杨帅
朱琦认为当下市场有两个比较好的现象,第一个就是连续四天市场成交量维持在万亿以上了,第二点就是强势板块出现了一定的持续性。之前市场的强势板块都是处于一个轮动的状态,但是今天科技、新能源车以及周期板块都是出现了一定的上涨。这些原先相对较强的板块出现共振的上涨说明当前市场的流动性还是保持着相对的宽松状态。所以在成交量放大的同时个股活跃度依旧保持着较高的水平。
朱琦:市场出现两大亮点
上证指数现在还是在慢慢的修复过程中,因为端午小长假回来之后连续三天的回落留下了一些空间,现在指数已经是到了反弹新高的位置。创业板指最近五个交易日的反弹也有所不同。这一次创业板指的反弹是伴随着放量的。这说明其中不仅仅是中小市值个股出现了活跃,其中的权重股也是维持着持续的做多状态,带动了创业板其他中小市值个股较好的上涨趋势。
亮亮:对当下市场指数的表现怎么解读?
既然创业板指现在已经是创出了三月份以来的反弹新高,接下来主要就是两种走势。第一种就是做一个相对窄幅的震荡消化之后会有一个创新高的动作。另外一种就是在这个位置会有一定的回踩,回踩完之后再慢慢的去摸出新高。当市场反弹到了新高位置,市场情绪又是非常一致的时候我们就要小心了。但是现在还没有看到市场情绪非常一致,所以当下的这种板块轮动的状态还能够持续一段时间。
杨帅:市场表现良性背后暗藏压力!
杨帅认为当前市场表现偏良性,在上证指数出现五连阳的情况下成交量也是保持的比较充分,所以市场中现在是不缺机会的。但是今天五连阳之后出现了一个十字星,点位上也是接近了前方3600点的压力区,所以短期大家对指数不要抱有太大的期望,他容易遇到阻力出现小幅的震荡。包括创业板也是一样,它在指标上或者是走势上也是临近压力区,不太可能出现连续的上攻形态。
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节目嘉宾:瞿才文、黄宏飞
瞿才文认为今天A股市场受外盘拉升的影响,表现非常强势。上证指数已经涨到接近二十天线的位置。从日线级别来看上证指数到今天为止也是收了四连阳。另外今天的成交量也是达到了一万亿。实际上最近两天市场的成交量都是非常稳定的。但是有一点我们需要注意,北上资金现在已经连续三天都是净卖出的动作。
瞿才文:市场风向发生变化!操作以守为主!
从整个盘面来看现在市场的风向已经发生了变化。之前涨的比较好的科技类品种今天出现了比较大的分化,很多品种都是出现了回落的迹象。取而代之的是两桶油:中国石油、中国石化表现非常强悍。对应的前段时间调整的品种今天开始出现了慢慢的回血,估值上也是逐渐的在变好。
亮亮:对当下市场格局怎么看?
在这种格局下今天比较热门的板块可能明天就会出现一定的回落,然后热点又会回到之前上涨的赛道中去。那么我们在具体操作上如果是追热点,那么很可能就会扑空。而且现在创业板指再次回归到前期高点位置,面临着方向上的抉择。对于普通投资者来说在这种时间节点上最好是守住手中的个股,守住我们的核心赛道就行,不要去追涨。
黄宏飞:指数看反弹!提防冲高回落!
指数当下呈现的是一个反弹格局。这两天指数都是下沉之后拉上来,到今天为止出现了指数上的抬升,我认为这是基于内生性的情绪修复,并不是有主动进攻的表现存在。这样的修复行情我们是当作反弹来做的。就目前来看,反弹还会有一定的延续性,但是如果反弹过快,那么后续将会面临着冲高回落。
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节目嘉宾:房光明、楼晟
房光明认为对于军工板块我们是看好它的中期逻辑的。第一点,军工板块跌的时间足够长,盘面上他现在是缩量调整之后开始逐步的走稳。第二点,军工板块现在已经是进入到了一个业绩的强周期,这是支撑它中期逻辑最基本的。第三点就是围绕今年中报业绩或者今年的业绩,军工板块当中业绩好于预期的,叠加低位翻多信号的这些公司可能会率先走出来。
房光明:军工看好的三大逻辑
楼晟认为军工板块我更加倾向于会有个股的走势,至于板块级别的行情我现在还看不到。目前市场上主力资金已经比较明显是偏向于公募基金,他是比较有话语权的。单独靠游资炒概念的话失败率很高。所以现在游资最典型的玩法就是跟着机构的概念,顺着机构的风出自己的海,开自己的船。也只有当机构和游资产生共振之后,整个板块的行情才会出现。但是现在军工板块目前还不足以达成这条件,目前可能也就是一波短打。
于静:如何看待军工行情走强?
从中期的逻辑上来讲医药当下是不具备进攻性的。A股最大的板块是银行,板块市值是九点六万亿左右,它对应2020年的利润是一点六万亿左右。但是再看医药板块,去年他的总市值大概是八万亿,但是它对应的利润只有六百亿左右。在这种利润下医药板块按照机构最乐观的现金流估值法计算他也是要回溯五年。那么板块五年增长五倍,那么其中的上市公司增长率又能有多少呢?
楼晟:军工指数短期行情
医药板块现在最核心的问题就是除了美国以外,全球绝大多数的医药市场到最后他都不是彻底市场化的,而是具有很大的公益性质。也就是说医药板块的利润来源大头不是消费者,而是财政、医保。这就意味着医药板块的成长性实际上要以增加财政开支为代价。而且现在随着人口老年化的问题,医药板块的天花板也是进一步被压制。
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节目嘉宾:杨帅、严秀丽
杨帅认为走势上虽然是创业板指数比较强,但是上证指数走的比较清晰,节奏上我们更加容易把握。结构上上证指数在3600点形成了比较明显的套牢区,现在指数向下远离套牢区风险得到了一定的释放,具备了一定的反弹空间。现在指数基本上没有太大的下杀空间,所以如果市场进一步下探到3500点下方,那么将会是比较明显的机会区。
杨帅:再下探,市场就真到了机会区了!
创业板指数近期走的比较强势,但是这也意味着指数现在仍旧是没有和箱体上沿脱离。而且创业板现在里面出现了比较明显的分化现象。一方面锂电池类和光伏板块的走势比较强,它们对创业板指数的强势起到了很重要的作用。另外一方面生物医药类的品种现在是出现了比较大幅度的回撤。
于静:如何看待芯片半导体行情?
前期表现强势的几个板块中,半导体的逻辑是最硬的,所以它能够吸引的资金也会比较多。而且这种资金一般是机构为主,参杂着游资在里面,所以它的资金量也比较大。投资方向上我们聚焦两方面。第一个是相关的设备端。因为现在芯片紧缺,他们扩产需要有扩产的设备。这个时候设备端的销量会比较好。第二个就是国内能够有自己独立生产能力的公司。整个制造流程能够独立完成的公司在这个缺芯潮中会取得比较明显的优势。
严秀丽:权重集体上涨
严秀丽认为从周线级别上看,现在创业板指数还是在趋势中没有改变。本周创业板出现大跌之后,现在是处在一个修复过程中。但是在创业板修复的过程中上证指数并没有出现跟随。这说明现在整个市场在大阳线修复的过程中仍然是结构性的修复为主,它并不能把所有的权重带来集体性的上涨。
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节目嘉宾:张心朔、王亮
张心朔认为过去的六月份整个盘面波动性还是很大的,在市场连续三天的阴线出来之后,有些人甚至已经是看到3200点了。实际上指数这一波反弹上来在3550点和3530点的支撑是非常强的。如果再往下看就是3500点这个整数关口了。今天盘面下探也是打到了3508点。从今天盘面释放的信号可以看到,现在盘面中是一个鹰派和鸽派相互参杂的局面,所以整个市场走的也比较复杂。
张心朔:科技强势领涨!持续性关键看增量资金!
从赚钱效应的角度看,现在无论是多方还是空方,都是不赚钱的。而且板块上的延续性也非常有限。除了鸿蒙概念比较强势之外,只有科技里面的细分,比如芯片、半导体,是出现了比较连续的赚钱效应。所以接下来如果在指数层面或者是题材上面不能出现增量资金的话,半导体题材也将难以保持持续。
于静:如何看待指数持续上涨
白马蓝筹走到现在,有人会认为机构持续性的出货已经开始了。尽管众多的机构投资人态度还是保持不变的。他们依然是保持长期持有赚钱的效应。但是现在市场缺少做多的力量,大家把关注的重点都放在了新发的双创50基金上。这个基金主要是集中在成长题材的方向上,这个题材在基金发行之前开始拉升是要营造一个赚钱的效应。但是如果明天依旧是没有承接的话,市场可能还是会重新在题材上做新的调整。这个时候短期的交易资金还是会有很多选择暂时性的离场。
王亮:关注科技板块赚钱效应
王亮认为今天市场的成交量很小,在我眼里这种成交量都不能当作反弹来做。大的权重股没动,向下马上就是三千五百点这个位置的缺口了,这种情况下当反弹做是比较正常的。所以我暂时先把它当作反弹看待。在这种情况下只能是做短线,而且题材很明显的集中在科技板块。什么时候科技板块也熄火了,我们就要小心一点了。
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